I morgon meddelas den uppmärksammade Allra-domen där fyra åtalade riskerar upp till sju års fängelse.
Det här är vad som hänt hittills.
Under fredagen kommer den uppmärksammade domen mot de fyra åtalade i den så kallade Allra-härvan.
Alexander Ernstberger, som var vd på Allra, är åtalad för grov trolöshet mot huvudman, grovt mutbrott (tagande av muta) och grovt skattebrott.
Alexander Ernstberger försvaras av Slobodan Jovicic, på advokatfirman Salomonsson & Jovicic, och advokat Carl-Johan Malmberg, på Lex Advokatbyrå.
Åklagaren yrkar på sju års fängelse.
David Persson Rothman, som var med och grundade Allra tillsammans med Alexander Ernstberger är åtalad för penninghäleri, grovt brott samt grovt skattebrott.
Åklagaren yrkar på fem-sex års fängelse.
David Persson Rothman försvaras av advokat Thomas Olsson från Fria advokater.
Fondförvaltaren som hade ansvaret över förvaltningen av de i målet aktuella värdepappersfonderna. Åtalad för grov trolöshet mot huvudman.
Åklagaren yrkar på fyra års fängelse.
Fondförvaltaren försvaras av advokat Simon Bergström, från advokatfirman Hundra, advokat Tobias Enochson från advokatfirman En & Son,
Dåvarande vd för mäklarföretaget Oak Capital Group är åtalad för medhjälp till grov trolöshet mot huvudman och grovt mutbrott (givande av muta).
Nu yrkar åklagaren på att han bör dömas till sju års fängelse.
Åtalet rör även Alexander Ernstbergers bolag S2 Invest AB samt David Persson Rothmans bolag DPR Invest AB för förverkande och företagsbot.
Två misstänkta på flykt
Två personer är ännu inte åtalade, men är fortfarande misstänkta i Allra-härvan. Detta beror på att de befinner sig utomlands.
Dels är det den man som var chef för Allras verksamhet i Dubai. Han har en längre finansbakgrund än de övriga misstänkta, bland annat har han haft en hög post inom Credit Agricole. Mannen har av flera medier beskrivits som hjärnan bakom upplägget i Oak Capital. Han befinner sig på flykt i Turkiet som inte har ett utlämnningsavtal med Sverige.
Även mannen som var storägare i Oak Capital, befinner sig i dag på flykt. Han befinner sig i Dubai.
Kan bli fler åtal
Domen kan ses som en deldom där det finns en större förundersökning som kan leda till fler åtal mot den misstänkta kvartetten.
De misstänkta brotten ska ha ägt rum när Allra gick under namnet Svensk Fondservice under året 2012.
Redan sommaren 2009 ansökte bolaget om att få bli värdepappersbolag med möjlighet att förvalta kundernas PPM-pengar. Redan sommaren efter, 2010, fick fondbolaget godkänt av FI att bedriva värdepappersverksamhet.
De insatta medlen i värdepappersfonderna ökade med rasande fart. Redan år 2012 hade Pensionsmyndigheten ungefär 7 miljarder kronor insatta i fonderna Svensk Fondservice Maximal, Svensk Fondservice Balanserad och Svensk Fondservice Försiktig.
Svensk Fondservice ville göra en större värdepappersaffär med ett speciellt värdepapper, en så kallad warrant, som man tog fram speciellt för dessa fonder.
Mäklarfirman Oak Capital var med och förmedlade affären.
Enligt åklagaren ska Oak Capital ha erbjudit Ernstberger och Persson-Rothman en ersättning om de via Svensk Fondservice kunde förmå värdepappersfonderna att köpa värdepapper av eller genom Oak Capital.
För högt pris
Oak Capital förvärvade dessa värdepapper från olika banker för cirka 260 miljoner kronor för att sedan sälja dessa vidare till värdepappersfonderna för cirka 430 miljoner kronor, vilket var ett alldeles för högt pris enligt åklagaren.
Provisionsarvodet på cirka 170 miljoner kronor har även kritiserats av åklagaren för att vara för stort för denna typ av affär.
Åklagaren hävdar att Oak Capital och Allras huvudägare har skott sig på fondägarnas bekostnad.
Den misstänkta mutan
Affärerna har nämligen villkorats av att Allra-grundarna skulle få sälja aktier i Svensk fondservice i ett bolagsupplägg, till Oak Capital för 100 miljoner kronor – något som enligt åtalet utgör en muta.
Vinsten från värdepappersaffären på 170 miljoner kronor, ska enligt åklagaren, därmed ha delats mellan Alexander Ernstberger och David Persson Rothman som fick 50 miljoner vardera och Oak Capital som fick behålla 70 miljoner kronor.
Enligt åklagaren har Alexander Ernstberger och David Persson Rothman tillsammans med Oak Capital försökt att dölja dessa affärer genom olika skrivna dokument där det bland annat ska se ut som om Oak Capital förmedlade affären från bankerna som ett så kallat kommissionsköp.
Genom dokumenten gick det inte längre att se att värdepappersfonderna hade betalat för mycket för värdepappren.
Åklagaren uppger även att man har kommit överens om att Oak Capital skulle ta smällen och betala sanktionsavgifter om Finansinspektionen skulle upptäcka affären och Ernstbergers och Persson Rothmans ersättning skulle minskas med samma belopp. Även om Oak Capital skulle tvingas betala skadestånd till värdepappersfonderna skulle även ersättningen till duon minskas med samma belopp.
Värdet på Svensk Fondservice
I och med aktieaffären var alltså Svensk fondservice värt runt 1,6 miljarder kronor, vilket är en värdering som man tvistat om i rättssalen.
Enligt åklagaren har pensionsspararna totalt lidit en skada om minst 137 miljoner kronor.
De åtalade har hela tiden förnekat brott.
God avkastning
De pekar på att pensionsspararna har fått en god avkastning, både relativt samt i absoluta tal och pekar på en total avkastning om 11 procent i snitt per år under denna period. Handeln som har gjorts i fonderna har varit till allas fördel, menar de.
De affärer som gjordes under 2012 med Oak Capital genererade 140,2 miljoner kronor i avkastning till spararna – efter Oak Capitals och investmentbankernas avgifter, menar försvaret.
Alexander Ernstbergers försvarare har även uppgett att dessa affärer hade inte kunnat genomföras utan en mellanhand som Oak Capital samt att mäklarfirman beräknade sitt arvode enligt gängse normer på marknaden vid tidpunkten. Värdepappersaffärerna var av en särskild art, menar försvaret.
Svensk Fondservice roll
Aktieaffären, som åklagaren menar hänger ihop med värdepappersköpen i fonderna som ett försök att dölja en muta, handlar enligt Ernstberger om en helt separat affär om att öppna för ett samarbete mellan Svensk Fondservice (senare Allra) och Oak Capital.
Enligt försvaret är det även felaktigt att påstå att Svensk fondservice (senare Allra) gjorde affärer med Oak Capital. Det var inte Svensk fonsservice som hade det slutgiltiga ansvaret att besluta om och verkställa affärerna. Det ansvaret låg hos Gustavia Fonder som Svensk Fondservice samarbetade med i fondförvaltningen. Svensk Fondservice (senare Allras) roll var rådgivande.
Svensk Fondservice bytte namn till Allra år 2013.
År 2017 förvaltade Allra pensioner till ett värde av 19 miljarder kronor åt 130 000 pensionssparare.
En av de största aktörerna inom PPM
I samband med att fondbolaget gick ut med nyheten att börsnoteras ökade granskningen av Allra, som då var en av de största aktörerna inom PPM-systemet.
I slutet av september 2018 häktas Allras dåvarande portföljförvaltare. Alexander Ernstberger och vd för Allra i Luxemburg, häktas i mitten av oktober 2017. Efter några dagar får även David Persson Rothman en offentlig försvarare, men häktas aldrig.
En stämningsansökan lämnas in den 1 oktober 2018.
Pensionsmyndighetens talan
Pensionsmyndigheten, som är målsägande i målet, menar att de åtalade har genom sina handlingar orsakat pensionsspararna en skada om drygt 23,3 miljoner dollar.
”Skadan utgör det överpris – utifrån det pris som hade gällt om fondandelsägarnas intresse hade iakttagits – investeringsfonderna har betalat för värdepapper efter investeringsbeslut”, skriver Pensionsmyndigheten i en handling som lämnats in till domstolen.
Pensionsmyndigheten menar att man borde ha betalat ett arvode om högst 500 000 kronor för upphandlingstjänsten avseende värdepappren. Oak Capitals arvode var 23,6 miljoner dollar, istället för 69 702 dollar.
Pensionsmyndigheten har lämnat in ett enskilt skadeståndsanspråk i målet, om drygt 23,3 miljoner dollar, motsvarande cirka 210 miljoner kronor till Pensionsmyndigheten.
Vid sidan om brottmålet pågår även ett tvistemål mellan Pensionsmyndigheten och Allra Asset Management där myndigheten yrkar att fondbolaget ska betala 21 miljoner dollar jämte ränta samt rättegångskostnader för åren 2015-2016.
