VD Henrik Saxborn uppger att Castellums bud är överlägset och uppdaterar samtidigt storleken på förväntade synergier från ett samgående med Entra efter ny rapport från Moody’s
Castellum offentliggjorde den 26 november 2020 sin avsikt att lämna ett offentligt utbytes- och kontanterbjudande till aktieägarna i Entra och därmed gå in i en budstrid med SBB.
Nu meddelar Castellum att bolaget ”efter Moody’s rapport om samgåendets positiva kreditpåverkan och långsiktiga fördelar” har uppdaterat beräkningarna av samgåendets förväntade synergieffekter.
Sammanlagda synergierna uppgår till 300 miljoner kronor
Castellums erbjudande motsvarar ett värde om över 185 norska kronor per aktie i Entra. De sammanlagda synergierna beräknas uppgå till minst 300 miljoner kronor, varav 150 miljoner kronor utgörs av operationella kostnader och 150 miljoner kronor av finansieringskostnader.
”Det sistnämnda är en följd av Moody’s rapport från den 27 november 2020 där det konstateras att samgåendet mellan Castellum och Entra har positiv kreditpåverkan och medför betydande långsiktiga fördelar”, skriver Castellum i ett pressmeddelande.
Entras aktieägare kommer äga 28,2 procent
Entras aktieägare kommer äga cirka 28,2 procent av aktierna i det sammanslagna bolaget och tar därmed del av synergivinsterna. Efter full utspädning motsvarar synergierna 14 norska kronor per Entra aktie, vilket motsvarar ett totalt värde på Erbjudandet överstigande 185 norska kronor per aktie i Entra.
”Sammanfattningsvis är Castellums Erbjudande överlägset vad gäller pris, direkt värdeerbjudande, framtida potential för värdeskapande genom betalning i aktier, strategisk samsyn, bolagsstyrning och kapitalstruktur”, skriver fastighetsbolaget.
– Castellum uppskattar det överväldigande mottagande vi fått sedan vi offentliggjorde avsikten att lämna Erbjudandet till aktieägarna i Entra, bland annat från den norska regeringen, kreditvärderingsinstitut, bankpartners till både Entra och Castellum, samt aktieägare i båda bolagen. Detta blir ett partnerskap mellan två starka organisationer, som delar såväl nordiska kulturella likheter som en stark tradition att leverera värdeskapande tillväxt, som resulterar i Nordens ledande aktör på fastighetsmarknaden. Vårt Erbjudande utgör ett överlägset värdeerbjudande till samtliga intressenter, motsvarande ett sammanlagt värde till Entras aktieägare överstigande 185 NOK per aktie i Entra, kommenterar Henrik Saxborn, VD för Castellum.
