Finansinspektionen straffar den amerikanska hedgefonden Armistice Capital med en sanktionsavgift på 2 miljoner kronor efter sen flaggning i Moberg Pharma.
Finansinspektionen beslutar att Armistice Capital ska betala sanktionsavgift med 2 miljoner kronoe för överträdelse av skyldigheten att i rätt tid anmäla till FI att dess innehav av aktier och röster aktier i Moberg Pharma gått ner under en flaggningsgräns.
Armistice Capital har anmält att bolaget minskat sitt aktieinnehav i Moberg Pharma så att det kom att gå ner under fem procent av samtliga aktier och röster den 1 april 2019.
Bolaget var skyldigt att senast den 4 april 2019 anmäla innehavsförändringen till Finansinspektionen.
Anmälan om innehavsförändringen kom in till Finansinspektionen den 13 september 2019. Först den 14 december 2020 tog FI upp frågan om anmälan kommit in för sent och om bolaget därför ska betala en sanktionsavgift.
Har lagt ned tid på införa nya processer
Bolaget har i ett yttrande anfört i huvudsak att bolaget har sedan man upptäckte den sena anmälan lagt ner betydande tid och resurser för att införa en övervaknings- och rapporteringsprocess som säkerställer att bolaget fullgör sina skyldigheter enligt de lagar som är tillämpliga i de länder bolaget är verksamt, däribland Sverige.
Som ett led i detta har bolaget anställt en ny person som arbetar som chefsjurist och chef för compliance. Arbetet har inneburit att bolaget numera har robusta processer för att fullgöra sina skyldigheter enligt tillämpliga regelverk. Bolaget har inte varit sen med någon rapportering sedan de förbättrade processerna infördes.
Vidare har bolaget anfört att det saknades marknadsintresse avseende bolagets innehavsförändring. Det finns flera andra aktieägare i Moberg Pharma med positioner överstigande 5 procent. Bolagets innehav påverkade därför inte kontrollen i Moberg Pharma.
Tre månader för sent
Därutöver rapporterade bolaget innehavsförändringen till FI så snart bolaget upptäckte att det hade passerat ett relevant tröskelvärde för anmälan. Bolaget har därefter samarbetat med tillsynsmyndigheten och underlättat utredningen vilket bör betraktas som en förmildrande omständighet, menar Armistice Capital.
Slutligen anförde bolaget att FI mot bakgrund av vad som tidigare anförts, bör utfärda en varning istället för sanktionsavgift samt att de förmildrande omständigheterna ska beaktas i en sänkande riktning om en sanktionsavgift ändå utfördas.
Finansinspektionen skriver i sin bedömning att eftersom anmälan kom in till FI först den 13 september 2019 föreligger grund för att påföra bolaget en sanktionsavgift.
FI noterar att bolagets anmälan kom in till FI mer än tre månader för sent. Enligt schablonmodellen ska avgiften för en juridisk person som anmält en innehavsförändring mer än 40 dagar för sent bestämmas till minst 1 miljon kronor. Finansinspektionen anser att grundavgiften för den försenade anmälan, mot bakgrund av förseningens längd, kan bestämmas till 2 miljoner kronor.
Inte tillräckligt för sanktionslindring
”Bolaget har anfört i sitt yttrande att det saknats marknadsintresse av att flaggning skett i rätt tid och att det funnits fler aktieägare i Moberg Pharma vars innehav överstigit fem procent av antalet aktier och röster. Detta innebär dock inte enligt Finansinspektionen att det har saknats intresse från marknaden att ta del av information om bolagets innehavsförändring på så sätt att det ska föranleda en lägre avgift än det som följer av omständigheterna i övrigt”, skriver FI.
Fi hänvisar även till att ett samarbete mellan bolaget och FI ska vara av väsentlig betydelse för att det ska kunna ligga till grund för en sanktionslindring. Att endast inställa sig till förhör och svara på frågor bör inte vara tillräckligt. Det bör för regelns tillämpning krävas att personen självmant för fram viktig information som Finansinspektionen inte själv redan förfogar över eller med lätthet kan få fram.
”Vad bolaget uppgett om samarbetet är enligt Finansinspektionens mening inte tillräckligt för sanktionslindring”, konstaterar FI.
Finansinspektionen fastställer därmed avgiften till 2 miljoner kronor.
