Karnov har lämnat ett bindande bud för att förvärva avknoppade verksamheter inom juridisk information från Thomson Reuters i Spanien samt Wolters Kluwer i Spanien och Frankrike. Budet uppgår till 160 miljoner euro, motsvarande drygt 1,6 miljarder kronor.
Karnov Group har idag avtalat om ett bindande bud för att förvärva samtliga aktier och röster i Wolters Kluwer France, Wolters Kluwer Legal Spain och Thomson Reuters Spain och vissa dotterbolag samt överlåtelse av vissa IP-rättigheter för ett kontant vederlag om cirka 160 miljoner euro på en kassa- och skuldfri basis.
Beviljats exklusivitet
Genom säljoptionsavtalet har Karnov beviljats exklusivitet av de säljande aktieägarna och ett aktieöverlåtelseavtal kommer att ingås om de säljande aktieägarna utnyttjar säljoptionen efter genomförandet av erforderliga informations- och konsultationsprocesser med Wolters Kluwers franska och europeiska företagsråd.
För att finansiera den Planerade Transaktionen har Karnov kommit överens om villkoren för och säkrat en ny brygglånefacilitet från Nordea Danmark. Karnov har åtagit sig att återbetala en del av brygglånefaciliteten genom en nyemission av aktier, motsvarande minst 9,9 procent av det nuvarande antalet aktier i Bolaget, innan genomförandet av den planerade transaktionen.
Den sammanslagna koncernen
Den sammanslagna koncernen skulle ha en preliminär oreviderad proforma-omsättning och justerad EBITDA för sexmånadersperioden som slutade den 30 juni 2021 om cirka 992,8 miljoner kronor respektive cirka 292,9 miljoner kronor.
Efter den planerade transaktionen skulle Karnov ha cirka 1 300 anställda med kontor i Köpenhamn, Stockholm, Oslo, Toulouse, Paris, Madrid, Burgos, Pamplona, Bilbao och Malmö.
Rådgivare
Deloitte Financial Advisory och Carnegie Investment Bank är finansiella rådgivare till Karnov i samband med den planerade transaktionen. Carnegie är ensam finansiell rådgivare till Karnov i samband med säkrandet av lånefaciliteten. Bruun & Hjejle Advokatpartnerselskab och Latham & Watkins är legala rådgivare till Bolaget.
Slutförande av den Planerade Transaktionen förväntas ske senast under 2022, villkorat godkännande av den spanska konkurrensmyndigheten.
